如果在今年(2019)一開市，就以 74 元買進 0050 〔元大台灣50〕，那麼到最近股價超過 85 元來算，報酬率已經有接近 15% 了，再加上配息的 3 元，總報酬率超過 18%。老實說，我自己精挑細選的選股績效還輸給大盤，真不知是為誰辛苦為誰忙? (想問天問大地) (我又想問問我自己….)。
雖然一時不代表一輩子，但放棄選股策略傻傻買確實是一條比較輕鬆的路。但傻跟一無所知還是有程度上的不同，我們可以傻傻買，但投資這條路上最好不要一無所知，所以一起來做點功課吧!
什麼是 0050? 成分股有哪些?
0050 全名為「元大台灣卓越50基金」，於 2003 年 6 月成立，由元大證券發行，是台灣第一檔完全複製指數化操作策略的基金，採取被動式管理，其成分股是由上市股票中評選出 50 檔市值最大且符合篩選條件的上市股票，不過這50檔股票並非一成不變，而會依據市值的變化，每季調整成分股，這也是 0050 不可能會下市的原因，因為一旦其中一間公司發生任何問題或是股價暴跌，就會在下一季被踢出於名單之外。
由於市值加權的關係，台積電占比高達 35%，前十大持股占比將近 60%，可見台積電的走勢對 0050 的影響甚大。 前十大持股見下表:
產業類別分布以半導體與電子業為大宗，超過 60%，其次則為金融股約 18%，這兩大產業將近佔比八成，可以說是台灣經濟的命根子了。
0050 的交易成本
我將 0050 的交易成本分成兩部分，一是看得見的成本，二是看不見的成本。看得見的成本是指每次買賣都必須支付的交易稅與手續費，看不見的成本則是基金的總費用率，也就是所謂的內扣費用，包含管理費、保管費、持股轉換費等。
歷史累積報酬率、配息與殖利率
從 0050 成立至今，累積總報酬率為261.22 %，年化報酬率約 6% 。
儘管配息與殖利率一直不是 0050 的優勢，不過除了成立前兩年沒有發放股息外， 0050 持續 15 年都有配發股息，共計 31.4 元，平均殖利率為 3.5 %。
結論:投資 0050 的四大優勢
大家都說投資 0050 很好，但是到底為什麼好?
在了解這些基本資料後，終於有了更完整的認識。就像是第一次約會後，雖然覺得眼前這個對象不錯，旁邊的人也不斷敲邊鼓，但是到底要不要交往下去，甚至步入婚姻，都要透過進一步步的認識了解(抽絲剝繭)才能下決定，畢竟投資(婚姻)是自己的事，能不能緊緊抱牢也是取決於了解有多深阿!
最後，總結一下 0050 的四大優勢，
- 一次買進台灣股市市值前50大上市公司，有效分散個股投資風險。
- 跟隨大盤指數，獲得合理報酬。
- 持股內容每季調整，無須選股 。
- 證券交易稅僅 0.1%，是個股交易的三分之一。
小提醒:選股與產業集中
寫到這裡，已經對手上的 0050 更加了解，也發現 0050 雖然是買進一籃子大公司，但是除了單一公司台積電佔了很大的比重外，產業分布也很集中，這點是我們必須要留意的。
近期，在市場上開始有專家對指數型 ETF 提出警告。例如，電影《大賣空》主角、知名價值型投資人 Michael Burry 就提出目前市場上對於指數型 ETF已呈現狂熱，可能形成泡沫。擁有超過 30 年的投資銀行與投資管理經驗 Niels Jensen 也在《指數投資末日》這本書裡提到指數型投資將會面臨的風險。
這些專家的預言會成真嗎? 我也不知道…!
但是我不會因為這樣就放棄繼續投資 0050，但同時也會做好資產分配!
若你對0050的交易策略覺得有興趣，請不要錯過這篇文章👉
0050 ETF (元大台灣50) 定期定額、單筆買入、波段價差，哪種方式比較好? 完全詳解大補帖 !
PS. 此篇資料更新到 2019.10，成分股與報酬率等等資料都會隨市場情況變動，如果我有想到又有空的話會盡量維持每季更新，但如果我沒有更新的話，你可以提醒我，或是到台灣證券交易所找到相關資料。